АРЛФ1Р01 или МТС 3Р-01: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | АРЛФ1Р01RU000A10EJR5 | МТС 3Р-01RU000A10F124 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 64 / 100(Умеренный риск) Факторы: distressed_price (+15б.), extreme_ytm (+28б.), low_grade (+20б.) | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 38.5% | 15.5% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 33.5% | 13.5% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 845.30 ₽ | 1000.00 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 84.53% | 100.00% |
| Купонная ставка (% годовых) | 23.50% | плавающий |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 19.32 ₽ | 0.00 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | 231.84 ₽ | — |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | 27.43% | — |
| Дюрация Маколея | 2.0 года | 2.2 года |
| Дата погашения | 25.02.2029 | 15.04.2038 |
| Ближайшая оферта | Отсутствует | 02.05.2029 |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 700 млн ₽ | 160.0 млрд ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | ruBB+ | ruAAA |
Сравнение двух выпусков: АРЛФ1Р01 (RU000A10EJR5) и МТС 3Р-01 (RU000A10F124). По доходности к погашению выше АРЛФ1Р01: 38.5% против 15.5% — разница 23.0 п.п. Дюрация короче у АРЛФ1Р01 (2.0 года) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Бумага «АРЛФ1Р01» предлагает повышенную доходность 38.5% (против 15.5% у «МТС 3Р-01»), однако имеет более высокий индекс риска по модели Qoty (64 / 100, Умеренный риск против 0 / 100, Низкий стресс). Дополнительная доходность 23.0 п.п. представляет собой премию за повышенный кредитный стресс эмитента. Выпуск «МТС 3Р-01» обеспечивает более устойчивый риск-профиль при умеренной разнице в доходности.
Частые вопросы
Что доходнее — АРЛФ1Р01 или МТС 3Р-01?+
Выше доходность к погашению у АРЛФ1Р01: 38.5% против 15.5%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — АРЛФ1Р01 или МТС 3Р-01?+
Короче дюрация у АРЛФ1Р01: 2.0 года против 2.2 года.
Когда погашаются АРЛФ1Р01 и МТС 3Р-01?+
АРЛФ1Р01 — 25.02.2029; МТС 3Р-01 — 15.04.2038.