БалтЛизБП8 или МТС 3Р-01: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | БалтЛизБП8RU000A106EM8 | МТС 3Р-01RU000A10F124 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 22 / 100(Низкий стресс) Факторы: distressed_price (+22б.) | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 92.7% | 15.5% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 80.7% | 13.5% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 780.40 ₽ | 1000.00 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 78.04% | 100.00% |
| Купонная ставка (% годовых) | 18.00% | плавающий |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 14.79 ₽ | 0.00 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | 177.48 ₽ | — |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | 22.74% | — |
| Дюрация Маколея | 6 мес | 2.2 года |
| Дата погашения | 31.05.2033 | 15.04.2038 |
| Ближайшая оферта | 06.05.2027 | 02.05.2029 |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 10.0 млрд ₽ | 160.0 млрд ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | ruAA- | ruAAA |
Сравнение двух выпусков: БалтЛизБП8 (RU000A106EM8) и МТС 3Р-01 (RU000A10F124). По доходности к погашению выше БалтЛизБП8: 92.7% против 15.5% — разница 77.2 п.п. Дюрация короче у БалтЛизБП8 (6 мес) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Бумага «БалтЛизБП8» предлагает повышенную доходность 92.7% (против 15.5% у «МТС 3Р-01»), однако имеет более высокий индекс риска по модели Qoty (22 / 100, Низкий стресс против 0 / 100, Низкий стресс). Дополнительная доходность 77.2 п.п. представляет собой премию за повышенный кредитный стресс эмитента. Выпуск «МТС 3Р-01» обеспечивает более устойчивый риск-профиль при умеренной разнице в доходности.
Частые вопросы
Что доходнее — БалтЛизБП8 или МТС 3Р-01?+
Выше доходность к погашению у БалтЛизБП8: 92.7% против 15.5%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — БалтЛизБП8 или МТС 3Р-01?+
Короче дюрация у БалтЛизБП8: 6 мес против 2.2 года.
Когда погашаются БалтЛизБП8 и МТС 3Р-01?+
БалтЛизБП8 — 31.05.2033; МТС 3Р-01 — 15.04.2038.