ЭталонФин1 или СИМПЛСК1Р2: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | ЭталонФин1RU000A105VU7 | СИМПЛСК1Р2RU000A10EPV4 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 36.8% | 30.4% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 32.0% | 26.4% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 861.10 ₽ | 931.80 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 86.11% | 93.18% |
| Купонная ставка (% годовых) | 21.00% | 21.00% |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 52.36 ₽ | 17.26 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | 209.44 ₽ | 207.12 ₽ |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | 24.32% | 22.23% |
| Дюрация Маколея | 1.3 года | 1.4 года |
| Дата погашения | 03.02.2038 | 03.02.2036 |
| Ближайшая оферта | 19.05.2028 | 21.03.2028 |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 10.0 млрд ₽ | 700 млн ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | ruBBB+ | ruBBB- |
Сравнение двух выпусков: ЭталонФин1 (RU000A105VU7) и СИМПЛСК1Р2 (RU000A10EPV4). По доходности к погашению выше ЭталонФин1: 36.8% против 30.4% — разница 6.4 п.п. Дюрация короче у ЭталонФин1 (1.3 года) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Оба выпуска находятся в сопоставимой зоне риска по модели Qoty («Низкий стресс», индекс 0 у «ЭталонФин1» и 0 у «СИМПЛСК1Р2»). При аналогичном уровне кредитного риска выпуск «ЭталонФин1» обеспечивает дополнительную премию в доходности (36.8% против 30.4%), выступая более эффективным выбором при равном инвестиционном горизонте.
Частые вопросы
Что доходнее — ЭталонФин1 или СИМПЛСК1Р2?+
Выше доходность к погашению у ЭталонФин1: 36.8% против 30.4%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — ЭталонФин1 или СИМПЛСК1Р2?+
Короче дюрация у ЭталонФин1: 1.3 года против 1.4 года.
Когда погашаются ЭталонФин1 и СИМПЛСК1Р2?+
ЭталонФин1 — 03.02.2038; СИМПЛСК1Р2 — 03.02.2036.