iПозитивР3 или ФПК2Р01: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | iПозитивР3RU000A10BWC6 | ФПК2Р01RU000A10DYC8 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 16.0% | 16.2% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 13.9% | 14.1% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 1040.50 ₽ | 1003.90 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 104.05% | 100.39% |
| Купонная ставка (% годовых) | 18.00% | 15.40% |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 14.79 ₽ | 12.66 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | 177.48 ₽ | 151.92 ₽ |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | 17.06% | 15.13% |
| Дюрация Маколея | 1.4 года | 1.4 года |
| Дата погашения | 12.04.2028 | 10.06.2028 |
| Ближайшая оферта | Отсутствует | Отсутствует |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 10.0 млрд ₽ | 30.0 млрд ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | ruAA | ruAA+ |
Сравнение двух выпусков: iПозитивР3 (RU000A10BWC6) и ФПК2Р01 (RU000A10DYC8). По доходности к погашению выше ФПК2Р01: 16.2% против 16.0% — разница 0.2 п.п. Дюрация короче у iПозитивР3 (1.4 года) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Оба выпуска обладают близкими параметрами риска и доходности (индекс риска 0 и 0 из 100, зона «Низкий стресс»). Ключевыми критериями выбора выступают дюрация, дата планового погашения/оферты и кредитный рейтинг эмитентов.
Частые вопросы
Что доходнее — iПозитивР3 или ФПК2Р01?+
Выше доходность к погашению у ФПК2Р01: 16.2% против 16.0%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — iПозитивР3 или ФПК2Р01?+
Короче дюрация у iПозитивР3: 1.4 года против 1.4 года.
Когда погашаются iПозитивР3 и ФПК2Р01?+
iПозитивР3 — 12.04.2028; ФПК2Р01 — 10.06.2028.