ПИР 1P3 или УралСт1Р05: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | ПИР 1P3RU000A10BP87 | УралСт1Р05RU000A10CLX3 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 73 / 100(Высокий риск) Факторы: distressed_price (+18б.), extreme_ytm (+35б.), low_grade (+20б.) | 74 / 100(Высокий риск) Факторы: distressed_price (+19б.), extreme_ytm (+34б.), low_grade (+20б.) |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 74.0% | 44.5% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 64.3% | 38.7% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 819.80 ₽ | 805.50 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 81.98% | 80.55% |
| Купонная ставка (% годовых) | 30.00% | 18.50% |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 24.66 ₽ | 15.21 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | 295.92 ₽ | 182.52 ₽ |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | 36.10% | 22.66% |
| Дюрация Маколея | 1.3 года | 1.3 года |
| Дата погашения | 11.05.2028 | 15.02.2028 |
| Ближайшая оферта | Отсутствует | Отсутствует |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 500 млн ₽ | 4.0 млрд ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | ruBB | ruBB- |
Сравнение двух выпусков: ПИР 1P3 (RU000A10BP87) и УралСт1Р05 (RU000A10CLX3). По доходности к погашению выше ПИР 1P3: 74.0% против 44.5% — разница 29.5 п.п. Дюрация короче у ПИР 1P3 (1.3 года) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Оба выпуска находятся в сопоставимой зоне риска по модели Qoty («Высокий риск», индекс 73 у «ПИР 1P3» и 74 у «УралСт1Р05»). При аналогичном уровне кредитного риска выпуск «ПИР 1P3» обеспечивает дополнительную премию в доходности (74.0% против 44.5%), выступая более эффективным выбором при равном инвестиционном горизонте.
Частые вопросы
Что доходнее — ПИР 1P3 или УралСт1Р05?+
Выше доходность к погашению у ПИР 1P3: 74.0% против 44.5%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — ПИР 1P3 или УралСт1Р05?+
Короче дюрация у ПИР 1P3: 1.3 года против 1.3 года.
Когда погашаются ПИР 1P3 и УралСт1Р05?+
ПИР 1P3 — 11.05.2028; УралСт1Р05 — 15.02.2028.