АльфаЛБ02 или ИЭКХолд1Р4: сравнение доходности, купонов и риска
Детальное сравнение параметров двух выпусков по официальным биржевым данным Московской Биржи (MOEX ISS).
| Показатель | АльфаЛБ02RU000A10A1N4 | ИЭКХолд1Р4RU000A10CZ43 |
|---|---|---|
Qoty Risk Index (0–100) Модель AI Risk Guard v2.6 | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса | 0 / 100(Низкий стресс) 0 сигналов стресса |
| Доходность к погашению (YTM)официальный биржевой расчет | 16.7% | 19.4% |
| Доходность после НДФЛ 13%на обычном брокерском счете | 14.5% | 16.9% |
| Стоимость 1 бумаги в рубляхцена с учетом номинала | 1008.70 ₽ | 988.00 ₽ |
| Рыночная цена (% к номиналу) | 100.87% | 98.80% |
| Купонная ставка (% годовых) | плавающий | плавающий |
| Размер купона на 1 бумагув рублях за период | 0.00 ₽ | 0.00 ₽ |
| Годовой купонный доходсумма купонов за 12 месяцев | — | — |
| Текущая купонная доходностьк текущей цене покупки | — | — |
| Дюрация Маколея | 12 мес | 11 мес |
| Дата погашения | 09.11.2027 | 22.09.2027 |
| Ближайшая оферта | Отсутствует | Отсутствует |
| Амортизация номинала | Отсутствует | Отсутствует |
| G-спред к кривой ОФЗ | — | — |
| Объём выпуска в обращении | 1.0 млрд ₽ | 3.0 млрд ₽ |
| Отрасль / Сектор | Корпоративные | Корпоративные |
| Кредитный рейтинг | NR | NR |
Сравнение двух выпусков: АльфаЛБ02 (RU000A10A1N4) и ИЭКХолд1Р4 (RU000A10CZ43). По доходности к погашению выше ИЭКХолд1Р4: 19.4% против 16.7% — разница 2.7 п.п. Дюрация короче у ИЭКХолд1Р4 (11 мес) — такой выпуск меньше переоценивается при изменении ставки ЦБ. Выбор зависит от инвестиционного горизонта и допустимого риска. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Оценка доходности с поправкой на риск (Risk-Adjusted Comparison)
Оба выпуска находятся в сопоставимой зоне риска по модели Qoty («Низкий стресс», индекс 0 у «АльфаЛБ02» и 0 у «ИЭКХолд1Р4»). При аналогичном уровне кредитного риска выпуск «ИЭКХолд1Р4» обеспечивает дополнительную премию в доходности (19.4% против 16.7%), выступая более эффективным выбором при равном инвестиционном горизонте.
Частые вопросы
Что доходнее — АльфаЛБ02 или ИЭКХолд1Р4?+
Выше доходность к погашению у ИЭКХолд1Р4: 19.4% против 16.7%. Более высокая доходность обычно отражает и более высокий риск.
У какого выпуска короче дюрация — АльфаЛБ02 или ИЭКХолд1Р4?+
Короче дюрация у ИЭКХолд1Р4: 11 мес против 12 мес.
Когда погашаются АльфаЛБ02 и ИЭКХолд1Р4?+
АльфаЛБ02 — 09.11.2027; ИЭКХолд1Р4 — 22.09.2027.